Глобальные индексы в основном снижаются после выхода данных по рынку труда в США. Узнайте больше в нашем анализе и прогнозе на 14 января 2025 года.
Прогноз по американским индексам: US 30, US 500, US Tech
- Последние данные: Число занятых в несельскохозяйственном секторе США в декабре 2024 года составило 256 тысяч человек.
- Влияние на рынок: текущий показатель вызывает опасения, что Федеральной резервной системе придется удерживать высокие ставки дольше, чем ожидалось, что оказывает сильное давление на фондовый рынок
Фундаментальный анализ
Число занятых в несельскохозяйственном секторе США составило 256 тысяч, превысив ожидания 164 тысяч, что свидетельствует о более сильном, чем ожидалось, росте числа рабочих мест. Это свидетельствует о стабильности рынка труда и продолжении экономического роста. Предыдущее значение также было пересмотрено в сторону повышения до 212 тысяч, что усилило позитивный сигнал.
Уровень безработицы составил 4,1%, против ожиданий 4,2% и предыдущего значения 4,2%. Снижение уровня безработицы свидетельствует об улучшении ситуации на рынке труда. Если эта тенденция продолжит укрепляться, инфляционные ожидания могут возрасти, что вызовет сомнения в том, что Федеральная резервная система готова поддерживать процентные ставки на более высоком уровне. Все вышеперечисленные факторы негативно влияют на фондовый рынок.
Технический анализ US 30
Фондовый индекс US 30 снизился на 7,45% от исторического максимума, и нисходящий тренд продолжается. Медведи доминируют на рынке, несмотря на попытки быков развернуть цены. Согласно техническому анализу US 30, снижение носит среднесрочный характер.
Для прогноза цены US 30 рассматриваются следующие сценарии:
- Пессимистичный прогноз US 30: прорыв ниже уровня поддержки 41 850,0 может привести к снижению индекса до 41 320,0
- Оптимистичный прогноз US 30: прорыв выше уровня сопротивления 42,715.0 может подтолкнуть цену к 43,455.0
Технический анализ US 30
Технический анализ US 500
Фондовый индекс US 500 упал более чем на 5,5% от своего исторического максимума. Нисходящий тренд начался в середине декабря прошлого года и длится уже месяц. Согласно техническому анализу US 500, он будет продолжаться до выхода новых экономических данных по США.
Для прогноза цены US 500 рассматриваются следующие сценарии:
- Пессимистичный прогноз US 500: прорыв ниже уровня поддержки 5 800,0 может отправить индекс вниз до 5 705,0
- Оптимистичный прогноз US 500: прорыв выше уровня сопротивления 6 025,0 может привести индекс к отметке 6 110,0
Технический анализ US 500
Технический анализ US Tech
Фондовый индекс US Tech продолжает снижаться, и нисходящий тренд приобретает среднесрочный характер. Согласно техническому анализу US Tech, любой рост можно рассматривать лишь как краткосрочную коррекцию.
Для прогноза цен на US Tech рассматриваются следующие сценарии:
- Пессимистичный прогноз US Tech: прорыв ниже уровня поддержки 21 540,0 может привести к снижению индекса до 19 895,0
- Оптимистичный прогноз: прорыв выше уровня сопротивления 21,730.0 может подтолкнуть индекс к отметке 22,220.0.
Технический анализ US Tech
Прогноз по индексам Азии: JP 225
- Последние данные: Доходность 40-летних государственных облигаций Японии выросла на три базисных пункта до 2,755%.
- Влияние на рынок: если доходность продолжит расти, а Банк Японии будет и дальше ужесточать денежно-кредитную политику, японский фондовый рынок может столкнуться с краткосрочной волатильностью
Фундаментальный анализ
Доходность 40-летних государственных облигаций Японии достигла самого высокого уровня с момента их выпуска в 2007 году на фоне глобальной распродажи государственных облигаций и ожиданий, что Банк Японии повысит процентные ставки в ближайшие месяцы.
Доходность выросла на три базисных пункта до 2,755 %, что является самым высоким показателем с 2007 года, когда облигации были впервые выпущены. Доходность 20-летних государственных облигаций Японии также достигла максимума с мая 2011 года. Падение акций из-за роста доходности облигаций может привести к оттоку капитала с фондового рынка на долговой рынок.
Технический анализ JP 225
Фондовый индекс JP 225 продолжает торговаться в боковом канале без четкой тенденции. Котировки приблизились к нижней границе канала на уровне 38 875,0. Согласно техническому анализу JP 225, предпосылок для формирования тренда нет. Любое направленное движение цены, скорее всего, будет кратковременным.
Для прогноза цены JP 225 рассматриваются следующие сценарии:
- Пессимистичный прогноз JP 225: прорыв ниже уровня поддержки 38 275,0 может привести к снижению индекса до 37 230,0
- Оптимистичный прогноз JP 225: прорыв выше уровня сопротивления 40 170,0 может подтолкнуть индекс к отметке 40 795,0.
Технический анализ JP 225
Прогноз по европейским индексам: DE 40
- Последние данные: ожидается рост банкротств на 25-30% в 2024 году
- Влияние на рынок: Рост числа банкротств в Германии создает риски для некоторых секторов и индекса DE 40 в целом. Однако смягчающий эффект политики ЕЦБ и низкие ставки могут поддержать общую привлекательность акций
Фундаментальный анализ
По мнению экспертов, слабость немецкой экономики в 2025 году приведет к значительному росту числа корпоративных банкротств. Как сообщает Handelsblatt, специалисты по реструктуризации ожидают, что в этом году количество банкротств увеличится на 25-30% и достигнет уровня, сравнимого с последним финансовым кризисом 2009 года.
Рост числа банкротств в Германии создает риски для некоторых секторов экономики и индекса в целом. Однако смягчающий эффект политики ЕЦБ и низких ставок может повысить общую привлекательность акций. Рынок, вероятно, станет более сегментированным, сосредоточившись на компаниях с высокими финансовыми показателями и устойчивыми бизнес-моделями.
Технический анализ DE 40
Фондовый индекс DE 40 сохраняет слабый восходящий тренд. Однако он остается на 1,1% ниже своего исторического максимума. Согласно техническому анализу DE 40, потенциал роста сохраняется. Тем не менее, восходящий тренд вряд ли будет среднесрочным.
Для прогноза цены DE 40 рассматриваются следующие сценарии:
- Пессимистичный прогноз DE 40: прорыв ниже уровня поддержки 19 665,0 может отправить индекс вниз до 19 145,0
- Оптимистичный прогноз DE 40: если цена пробьется выше уровня сопротивления 20,455.0, она может подняться до 20,680.0
Технический анализ DE 40
Резюме
После выхода данных по рынку труда США фондовые индексы продолжили снижение. Прогноз для индексов US 30, US 500 и US Tech умеренно негативный. Индекс JP 225, вероятно, продолжит торговаться в боковом канале. Восходящий тренд сохраняется только в индексе DE 40. Решающее значение будут иметь данные по инфляции в США, которые могут повлиять на настроения инвесторов на других рынках.
Источник: RoboForex